浙江省衢州市人民政府


衢州市人民政府关于印发衢州市创业投资引导基金管理暂行办法的通知

衢政发〔2009〕35号


各县（市、区）人民政府，市政府各部门、直属单位：

《衢州市创业投资引导基金管理暂行办法》已经市政府第81次常务会议审议通过，现印发给你们，请结合实际，认真组织施行。





二○○九年八月三日　　　　







衢州市创业投资引导基金管理暂行办法



第一章 总则



第一条 为吸引创业投资资金，鼓励创业投资企业对衢州市初创期、成长期中小企业进行投资，推进衢州经济转型升级，加快衢州经济发展。根据国务院办公厅《转发发展改革委等部门关于创业投资引导基金规范设立与运作指导意见的通知》（国办发〔2008〕116号）、《创业投资企业管理暂行办法》（发展改革委等十部委令2005第39号）、财政部、科技部《关于印发科技型中小企业创业投资引导基金管理暂行办法的通知》（财企〔2007〕128号）和浙江省人民政府办公厅《关于印发浙江省创业风险投资引导基金管理办法》（浙政办发〔2009〕24号）等文件精神，结合衢州实际，制订本办法。

第二条 衢州市创业投资引导基金（以下简称“引导基金”）是由衢州市政府设立并按市场化方式运作的政策性基金，主要通过扶持创业投资企业发展，引导社会资金进入创业投资领域，促进国内外创业资本、项目、技术、人才向衢州集聚。引导基金的宗旨是发挥财政资金的杠杆放大效应，增加创业投资资本的供给，克服单纯通过市场配置创业投资资本的市场失灵问题。特别是通过鼓励创业投资企业投资处于种子期、起步期等创业早期的企业，弥补一般创业投资企业主要投资于成长期、成熟期和重建企业的不足。引导基金本身不直接从事创业投资业务。引导基金投资形成股权的退出，按照公共财政的原则和引导基金的运作要求，确定退出方式和价格。

本办法所称的创业投资企业，是指具有融资和投资功能，主要对创业企业进行股权投资的公司制企业或有限合伙企业。

第三条 首期引导基金规模为5000万元人民币，今后可根据实际情况进行调整。

第四条 引导基金按照“政府引导、市场运作、科学决策、防范风险”的原则进行投资运作，鼓励创业投资企业对衢州市初创期、成长期中小企业进行投资，重点鼓励投向科技含量高、成长性好、具有上市潜力的中小企业。



第二章 决策程序



第五条 衢州市创业投资引导基金管理委员会（以下简称“管委会”）为引导基金的领导机构。主要职责是：审查批准引导基金投资决策委员会（以下简称“决策委员会”）的组成人员、议事规程；审查批准监事会的组成人员、监督规程；确定引导基金年度工作计划。

第六条 管委会由市政府常务副市长任主任，市政府分管副秘书长和市财政局局长任副主任，委员由市发改委、经委、科技局、财政局、审计局、国资委、开发区、高新园区、西区管委会、工商局、人行、银监局等部门负责人担任（具体名单见附件）。

第七条 管委会下设决策委员会，决策委员会设在市经委。由市经委提出决策委员会成员名单和议事规程，报管委会审批后确定。成员原则上由管委会成员单位派员和相关专家组成。决策委员会的决策方式采用票决制，三分之二以上成员参加方可召开决策会议，三分之二以上参加成员同意方可通过决策决议。

第八条 决策委员会为引导基金具体投资决策机构，主要职责是：审查批准引导基金受托管理公司提出的合作方案和建议，包括审查批准阶段参股合作对象，与合作对象签订的合作框架协议、跟进投资方案、融资担保方案等；审查批准投资退出机制，包括退出时间和价格的确认。决策委员会通过的决议报市政府同意后由引导基金受托管理公司具体负责执行。

第九条 管委会下设监事会，作为引导基金运作的监督机构，负责引导基金管理运作过程中的风险监控。监事会设在市审计局，监事会成员名单和监督规程由市审计局提出，报管委会审批后确定。

第十条 管委会下设办公室，主要负责管委会的日常工作。办公室设在市财政局，由市财政局分管副局长兼任办公室主任。

第十一条 衢州市国有资产经营有限公司（以下简称“市国资公司”）作为引导基金的受托管理公司，负责引导基金的管理和运作事务，并代表引导基金行使民事权利、承担民事义务与责任。

第十二条 市国资公司履行下列主要职责：

（一）承担引导基金对外投资的出资主体；

（二）对申请引导基金支持的创业投资企业或创业投资管理企业，在尽职调查、审慎评估的基础上，拟定阶段参股、跟进投资和融资担保的业务方案与建议，提供决策委员会决策；

（三）根据决策委员会决定，具体实施阶段参股、跟进投资和融资担保业务；

（四）管理引导基金投资形成的股权，履行股东的权利和义务；

（五）负责实施引导基金投资形成股权的退出工作；

（六）对引导基金所投资企业（项目）的实施情况进行监督检查，定期向管委会报告监督检查情况、引导基金财务状况及运作过程中的其他重大事项；

（七）管委会授权的其他职责。

第十三条 市国资公司不参与参股创业投资企业的日常经营和管理，但拥有监督权。市国资公司可以组织社会中介机构对参股的创业投资企业进行专项审计。引导基金参股的创业投资企业未按规定的投资方向、投资比例进行投资运作的，引导基金有权退出。

第十四条 引导基金实行独立开户、明细核算、封闭运行。



第三章 投资对象、原则和运作方式



第十五条 引导基金按照公开、公平的原则开展合作业务，重点与国内外投资业绩突出、资金募集能力强、管理经验丰富的品牌创业投资企业、创业投资管理企业进行合作。

第十六条 引导基金的运作方式：

（一）阶段参股。阶段参股是指引导基金向创业投资企业进行股权投资，并在约定的期限内退出的投资行为。引导基金主要通过阶段参股方式，吸引社会资本共同发起设立新的创业投资企业，设立的创业投资企业必须在衢州市本级（含柯城区、衢江区）范围内注册。符合条件的创业投资企业、创业投资管理企业可申请引导基金阶段参股。

（二）跟进投资。跟进投资是指对创业投资企业选定的创业企业，引导基金与创业投资企业共同投资的投资行为。引导基金根据产业导向或区域导向政策，通过对创业投资企业投资的企业实施跟进投资的方式支持企业发展。

（三）融资担保。根据信贷征信机构提供的信用报告，对历史信用记录良好的创业投资企业，引导基金可采取提供融资担保方式，支持其通过债权融资增强投资能力。

第十七条 引导基金不得用于从事贷款或股票、期货、房地产、基金、企业债券、金融衍生品等投资以及用于赞助、捐赠等支出和对创业投资企业以外的企业担保。闲置资金只能存放银行或购买国债。



第四章 阶段参股



第十八条 申请引导基金支持的创业投资企业应当具备以下条件：

（一）经工商行政管理部门登记，并按照《创业投资企业管理暂行办法》的有关规定进行备案。

（二）注册资本不低于10000万元人民币。分期出资的，首期出资不低于3000万元人民币且全体投资者承诺在注册后的5年内补足不低于10000万元人民币出资。全体投资者以货币形式出资。

（三）至少有3个对企业投资的成功案例，即投资所形成的股权年平均收益率不低于15％，或现金分红加股权转让收入折算成年平均收益率不低于15％，投资额累计在5000万元以上。

（四）至少有3名具备5年以上创业投资或相关业务经验的专职高级管理人员承担投资管理责任。

（五）委托其他创业投资企业、创业投资管理企业作为管理顾问机构负责其投资管理业务的，管理顾问机构必须有至少3名具备5年以上创业投资或相关业务经验的专职高级管理人员对其承担投资管理责任。

（六）管理和运作规范，具有严格合理的投资决策程序和风险控制机制。

（七）按照国家企业财务、会计制度规定，有健全的内部财务管理制度和会计核算办法。

（八）符合《创业投资企业管理暂行办法》及国家有关政策规定。

第十九条 申请引导基金支持的创业投资管理企业应具备以下条件：

（一）符合本办法第十八条第（一）、第（三）、第（四）、第（六）、第（七）、第（八）项条件；

（二）注册资本（或出资额）在500万元人民币以上；

（三）管理的创业资本在5000万元人民币以上。

本办法所称的创业投资管理企业，是指由职业投资管理人组建的为投资者提供投资管理服务的公司制企业或有限合伙制企业。

第二十条 经决策委员会决策通过拟支持的阶段参股项目，应在市级以上媒体上公示1周。对公示中发现问题并经核实情况属实的，引导基金不予支持。

第二十一条 引导基金阶段参股的创业投资企业注册资本不低于3000万元人民币。分期出资的，首期出资不低于1000万元人民币且全体投资者承诺在注册后的5年内补足不低于3000万元人民币出资，全体投资者以货币形式出资。引导基金阶段参股的创业投资企业的其他股东承诺不先于引导基金退出。引导基金阶段参股的创业投资企业委托其他创业投资企业、创业投资管理企业作为管理顾问机构负责投资管理业务的，可以按实际出资额或实际投资额的一定比例向其支付管理费。

第二十二条 引导基金的参股比例最高不超过创业投资企业注册资本的25％，且不能成为第一大股东。

第二十三条 创业投资企业、创业投资管理企业、有关专业银行应共同签订《银行托管协议》，确保引导基金参股的创业投资企业资金安全、规范投资运作和监督，保障投资者合法权益。

第二十四条 引导基金参股的创业投资企业进行投资时应当遵循下列原则：

（一）投资对象原则上应当是在衢州市本级（含柯城区、衢江区）范围内注册的创业企业。投资衢州市本级创业企业的资金比例不低于该创业投资企业注册资本的80%。

（二）投资对象仅限于未上市企业。但所投资的未上市企业上市后，创业投资企业所持股份的未转让部分及其配售部分不在此限。

（三）投资对象应以处于初创期企业为主，在创业投资企业成立3年内，投资初创期企业的投资额比例不得低于全部投资额30％，并逐步达到50％以上。

（四）为分散投资风险，对单个创业企业的累计投资不得超过创业投资企业注册资本的20%。

（五）投资对象不属于合伙或有限合伙企业。

（六）不得投资于其他创业投资企业。

（七）原则上不得控股被投资企业。

第二十五条 引导基金参股期限一般不超过5年。引导基金参股创业投资企业形成的股权，按下列方式退出：协议转让、公开转让、到期清算。具体退出方式在投资合作协议中予以明确。

第二十六条 引导基金参股投资形成的股权，其他股东可以随时购买。自引导基金投入后3年内购买的，转让价格按不低于引导基金原始投资额确定；超过3年的，转让价格按不低于引导基金原始投资额与按照转让时中国人民银行公布的同期贷款基准利率计算的收益之和确定。参股创业投资企业其他股东之外的投资者购买引导基金在创业投资企业中的股权，以公开方式进行转让。

第二十七条 参股创业投资企业发生清算时，按照法律程序清偿债权人的债权后，根据投资协议约定，剩余财产首先清偿引导基金。



第五章 跟进投资



第二十八条 创业投资企业在选定项目后，可以申请跟进投资。申请跟进投资的创业投资企业必须按《创业投资企业管理暂行办法》的有关规定经过备案，并以货币方式对创业企业进行投资。

第二十九条 对需要跟进投资的项目，由创业投资企业向市国资公司提出跟进投资书面申请，同时报送以下资料：

（一）被投资企业法人营业执照复印件。

（二）被投资企业章程。

（三）被投资企业上一年度的会计报表和审计报告（新设立的企业除外）。

（四）被投资企业的资产评估报告（新设立的企业除外）。

（五）创业投资企业已批准投资的决策文件副本。

（六）创业投资企业编制的《投资建议书》或《可行性研究报告》。

（七）创业投资企业与被投资企业或其股东签订的《投资意向书》。

第三十条 对符合条件的跟进投资项目，由市国资公司提出跟进投资方案，报决策委员会审核同意，市国资公司在确认创业投资企业向创业企业的实际投资完成后，按双方协议要求办理跟进投资的出资手续。

第三十一条 引导基金按创业投资企业实际投资额30％以下（含30%）的比例跟进投资，出资方式为现金出资，投资价格与被跟进创业投资企业的投资价格相同。单个项目原则上不超过500万元人民币。

第三十二条 被跟进投资企业应在衢州市本级（含柯城区、衢江区）范围内注册。引导基金对单个企业只进行一次跟进投资。对引导基金参股的创业投资企业的实际投资不作跟进投资。

第三十三条 引导基金跟进投资形成的股权委托共同投资的创业投资企业管理。与共同投资的创业投资企业签订《委托管理协议》，明确双方的权利、责任、义务、股权退出的条件或时间等。

第三十四条 引导基金采用跟进投资方式形成的股权一般在5年内退出。股权退出由共同投资的创业投资企业负责实施。

第三十五条 共同投资的创业投资企业不得先于引导基金退出其在被投资企业的股权。

第三十六条 引导基金跟进投资形成的股权，被跟进的创业投资企业、被投资企业的其他股东可以随时购买，转让价格按不低于引导基金原始投资额与按照转让时中国人民银行公布的同期贷款基准利率计算的收益之和确定。被跟进的创业投资企业、被投资企业其他股东之外的投资者购买引导基金在被投资企业中的股权的，以公开方式进行转让。

第三十七条 跟进投资企业发生清算时，按照法律程序清偿债权人的债权后，按照事先约定，剩余财产首先清偿引导基金。



第六章 融资担保



第三十八条 对历史信用记录良好的创业投资企业，可采取提供融资担保方式，支持其通过债权融资增强投资能力。

融资担保对象仅限于本办法所称的创业投资企业和创业投资管理企业。

第三十九条 申请融资担保的条件、程序必须符合国家相关法律、法规的规定。



第七章 监督管理



第四十条 市国资公司于每季度末向管委会报送引导基金投资运作、资金使用等情况；及时报告运作过程中的重大事件，并于每个会计年度结束后的4个月内提交经注册会计师审计的年度会计报表。

第四十一条 监事会对决策委员会决策时是否违反法律、法规或者本办法规定的行为进行监督，对市国资公司履行受托管理引导基金职责情况进行日常监督。市审计局对市国资公司的引导基金运作情况进行年度专项审计。



第八章 附则



第四十二条 本办法由市财政局会同有关部门负责解释。

第四十三条 本办法自发布之日起施行。



附件：衢州市创业投资引导基金管理委员会成员名单

















附件

衢州市创业投资引导基金管理委员会成员名单



主 任：郑金平（市政府）

副主任：刘根宏（市政府）

徐素荣（市财政局）

成 员：傅炎康（市发改委）

陈晓克（市科技局）

余广宇（市审计局）

毛长才（市银监局）

王良海（市经委）

钱发根（市工商局）

周卫云（市财政局、国资委）

阮建明（市人行）

引导基金管委会下设办公室，为引导基金管委会常设机构，负责日常工作，办公室设在市财政局，由周卫云同志兼任办公室主任。




本案是抢劫既遂还是未遂

洛阳铁路运输法院 张向争


[案情]被告人秦某为劫取钱财，事先在某火车站旅店预定两套房间，随后纠集另外九名被告人，携带钢管、刀子等作案工具，分两组在火车站内外寻找抢劫目标。后在火车站广场将四名旅客带到预定的房间内，十被告人在较长时间内轮番用钢管和拖把殴打、威胁四人，欲抢劫四人财产，但四人均未携带财物。公诉机关以十被告人构成抢劫罪（既遂）提起公诉。
[争议]对于该案的定性存在以下两种不同意见：
一种意见认为，抢劫罪既遂与未遂以是否取得财物为标准，本案中十被告人以非法占有为目的，当场使用暴力、胁迫的方法，企图强行夺取他人财物，但由于意志以外的原因而未取得财物，其行为应构成抢劫罪（未遂）。
另一种意见认为，抢劫罪侵犯的是复杂客体，只要具备取得财物或严重侵犯他人人身权利两者之一，即属抢劫既遂。因此十被告人的行为构成抢劫罪（既遂）。
[评议]笔者同意后一种意见，其理由是：
一、抢劫罪既遂与未遂的区别。
关于抢劫罪既遂与未遂的标准一直存在争议，只要有以下三种观点：
1、应以行为人是否非法占有公私财物作为区分抢劫罪既遂与未遂的标准。
2、抢劫罪分为基本构成的抢劫罪（刑法第263条前半段）与加重构成的抢劫罪（法条后半段）。抢劫罪的前半段以是否取得财物区分既遂与未遂，后半段不存在未遂（亦有人认为在后半段的八种加重情节也存在未遂）。
3、抢劫罪侵犯的是复杂客体，既侵犯财产权利又侵犯人身权利，具备占有他人财物或造成他人人身伤害后果两者之一的，均属抢劫既遂；既未占有财物，又未造成他人人身伤害后果的，属抢劫未遂。
笔者认为，根据我国刑法，犯罪是否既遂，既不能以是否达到了犯罪目的为标准，也不能以行为产生了行为人所追求的、犯罪行为的性质所要求的结果为标准，而应以行为是否具备了刑法规定的犯罪构成的全部要件为标准，因此区分抢劫罪既遂与未遂应以抢劫罪构成要件是否完全具备为标准。我国刑法第263条规定抢劫罪是“以暴力、胁迫或者其他方法抢劫公私财物”为基本构成要件，该款法律并未表明以抢到财物作为其犯罪构成要件是否齐备和犯罪既遂与未遂区分的标准，因此只要该行为具备了取得财物或严重侵犯了他人人身权利两者之一的，就可以认为其已经齐备了抢劫犯罪构成的全部要件从而构成既遂。
二、十被告人的行为符合抢劫罪（既遂）的客观条件。
抢劫罪是由犯罪分子的主观罪过和客观犯罪行为的内容与特点所决定的，其犯罪客体表现为双重客体，既侵犯了公私财产权利，又侵犯了公民人身权利。本案中，十被告人欲抢劫财物，将四被害人带到预定的房间内，在较长时间内轮番对其实施了殴打、威胁的行为，只是在暴力行为完成后，发现被害人身上并无财产，被害人财产未遭受侵犯不是因为被告人没有能力，而仅仅是因被害人未携带财物。虽然被害人财产权未受到侵犯，但此时人身权与财产权相比，人身权已处于主要地位，受到了严重侵犯。根据现代司法理念，相对财产权而言，法律更侧重保护公民的人身健康权。本案中，被告人的犯罪行为已经完成，其社会危害性主要表现在侵犯人身权方面，而这是抢劫罪在量刑上比盗窃罪重的根本原因，因此侵犯人身权利成为主要客体，与法与理均应予严惩，从这个意义上讲本案应认定为抢劫既遂。
三、从量刑上来看，以抢劫罪（既遂）对被告人量刑符合刑法的原则和立法精神。
针对本案，被告人的行为已经侵犯了被害人的人身权，如果以抢劫罪（既遂）必须要侵犯两个客体为由，而认定本案是抢劫未遂，根据我国刑法第23条第2款规定：“对于未遂犯，可以比照既遂犯从轻或者减轻处罚”，就要对本案的被告人从轻或者减轻处罚。而综合本案案情，我们可以看出：被告人为抢劫财物，同时逃避法律惩罚，欲使犯罪活动隐蔽化，不被人发现，事先预定了两个房间作为实施犯罪的场所，在较长时间内多次殴打、威胁被害人，并且是十名被告人共同犯罪，人数众多，危害巨大，若按未遂对被告人进行从轻或者减轻处罚，显然不妥。我们还可以假设此案件在其他条件一样的情况下，十被告人在暴力行为实施完毕后，从被害人身上抢走了仅有的一分钱，那么结果按照第一种观点肯定是定抢劫既遂，难道就因为这一分钱就可以在定罪量刑上存在巨大差异？显然不能。
因此，笔者认为，当被告人的暴力行为已经实施完毕，暴力行为已经严重侵犯了被害人的人身权，被告人有能力抢得被害人财物，但由于其没有财物而未得逞，此种情况应认定为抢劫既遂。只有这样，才更符合我国刑法的立法本意和当代法律理念革新进步的趋势，才能正确完成刑法的任务即惩罚犯罪，保护人民。


通联：（471002）洛阳铁路运输法院研究室 张向争
电话：0379—2721957